2026存儲(chǔ)漲價(jià)第一槍！三星、海力士DRAM報(bào)價(jià)又漲70%

過(guò)去一個(gè)月以來(lái)，韓國(guó)京畿道板橋的希爾頓逸林、九樹等商務(wù)酒店已悄然成為「存儲(chǔ)爭(zhēng)奪戰(zhàn)前線」：亞馬遜( AMZN-US ) 、Google、蘋果、戴爾等科技巨頭總部的采購(gòu)負(fù)責(zé)人紛紛長(zhǎng)租入住。

他們此行目標(biāo)明確，幾乎每天都會(huì)前往車程約30 至40 分鐘外的三星電子半導(dǎo)體（DS）部門及SK 海力士總部，只為敲定一紙長(zhǎng)達(dá)兩至三年、鎖定穩(wěn)定供應(yīng)量的長(zhǎng)期供貨協(xié)議。

但手握產(chǎn)能的兩家存儲(chǔ)龍頭拒絕簽訂長(zhǎng)約，堅(jiān)持按季度簽約。

不僅如此，據(jù)《韓國(guó)經(jīng)濟(jì)日?qǐng)?bào)》周一（5 日）報(bào)導(dǎo)，三星與海力士已向伺服器、PC 及智能手機(jī)用DRAM 客戶提出漲價(jià)，今年第一季報(bào)價(jià)將較去年第四季飆漲60%-70%。

一位半導(dǎo)體行業(yè)人士表示：「客戶也清楚，三星和SK 在短期內(nèi)很難迅速提升產(chǎn)能。」因此業(yè)界預(yù)計(jì)，即便是這么大的漲幅，客戶也會(huì)接受。

「大型客戶認(rèn)為他們完全可以承受AI 基礎(chǔ)設(shè)施所需的支出，不太可能強(qiáng)烈反對(duì)DRAM 漲價(jià)，這些公司看來(lái)，實(shí)現(xiàn)基于推理的AI 盈利更為重要。」市場(chǎng)研究公司DRAMeXchange 如此分析，并將今年第一季伺服器用DRAM 固定交易價(jià)格的漲幅預(yù)期上調(diào)至60% 至65%。

存儲(chǔ)龍頭大幅漲價(jià)的底氣，正來(lái)自對(duì)伺服器DRAM 短缺問(wèn)題日益嚴(yán)重的預(yù)期。

眼下存儲(chǔ)廠商正集中精力生產(chǎn)HBM3E，導(dǎo)致伺服器DRAM 產(chǎn)能遭受積壓，供需鴻溝逐漸拉大。

同時(shí)Google、微軟等公司正在拓展基于推理的AI 服務(wù)業(yè)務(wù)，推動(dòng)伺服器通用DRAM 需求激增；正在為客戶開(kāi)發(fā)ASIC 的博通，也在增加HBM3E 訂單，進(jìn)一步加劇DRAM 短缺。