【聚焦風口】政策利好碳纖維行業 市場又迎新機遇

中商情報網訊：碳纖維是含碳量在90%以上的高強度高模量纖維，在可量產纖維材料中性能最佳，是目前工程上可以大規模應用的比強度最高的材料。1月29日，工信部等七部門聯合發布《關于推動未來產業創新發展的實施意見》提出，發展高性能碳纖維、先進半導體等關鍵戰略材料，加快超導材料等前沿新材料創新應用。

一、碳纖維行業發展現狀

1.碳纖維行業發展政策

近年來，國家及地方政府出臺了一系列關于碳纖維及碳纖維復合材料的產業支持政策，推動了碳纖維行業蓬勃發展，持續引導并進一步提升碳纖維材料重點品種的關鍵生產和應用技術，促進碳纖維及其復合材料的開發，提升行業產業化水平，推進產能的提升，進一步拓展碳纖維材料的應用領域。具體政策如下圖所示：

資料來源：中商產業研究院整理

2.市場規模

碳纖維行業屬于國家戰略性新興產業，在輕量化市場具有廣闊的發展前景，在國防安全、航空航天等板塊具有不可替代的優勢。中商產業研究院發布的《2024-2029年中國碳纖維行業市場調查與投資前景研究報告》顯示，2022年中國碳纖維市場規模為128.1億元，同比增長20.69%，2023年市場規模約為153.7億元。中商產業研究院分析師預測，2024年碳纖維市場規模將達171.4億元。

數據來源：中商產業研究院整理

3.產能

如今，中國碳纖維產能已突破十萬噸，成為全球第一生產國中商產業研究院發布的《2024-2029年中國碳纖維行業市場調查與投資前景研究報告》顯示，2022年中國大陸運行產能11.2萬噸，占全球運行產能約43.3%，2023年約為14.6萬噸。中商產業研究院分析師預測，隨著政策支持碳纖維的進一步發展，2024年中國碳纖維產能將增長至18.4萬噸。

數據來源：中商產業研究院整理

4.供應量

碳纖維被譽為“工業黃金”“新材料之王”，具有比強度高、比模量高、耐腐蝕、耐疲勞、耐高溫等特點，是航空航天、國防軍工、交通、新能源、海洋工程等領域不可或缺的重要戰略材料。中商產業研究院發布的《2024-2029年中國碳纖維行業市場調查與投資前景研究報告》顯示，2022年國產碳纖維供應量達到4.5萬噸，首次高于進口量，2023年供應量約為6.7萬噸。中商產業研究院分析師預測，2024年國產碳纖維供應量將達到10.1萬噸。

數據來源：中商產業研究院整理

5.需求量

碳纖維需求量持續增長，國產供給占比超六成。中商產業研究院發布的《2024-2029年中國碳纖維行業市場調查與投資前景研究報告》顯示，2022年，我國碳纖維的總需求為7.44萬噸，同比增長19.23%，2023年總需求約為8.23萬噸。未來隨著航空航天、風電葉片、碳/碳復合材料等新興產業需求的帶動，中商產業研究院分析師預測，2024年碳纖維總需求量將達8.97萬噸，國產碳纖維的市場占比也將逐漸提高。

數據來源：中商產業研究院整理

6.需求結構

碳纖維特性決定了其可以廣泛運用于航天航空、軍工、汽車、先進裝備制造業、大型工程建設。目前，碳纖維主要應用于體育休閑和風電葉片領域，占比分別為30.9%和23.5%。航天軍工、碳碳復材、壓力容器，占比分別為10.5%、9.1%、8.1%。

數據來源：中商產業研究院整理

7.國產化率

隨著我國碳纖維龍頭企業產能的快速投放，碳纖維市場供需缺口逐漸緩解，進口部分有望實現國產化。中商產業研究院發布的《2024-2029年中國碳纖維行業市場調查與投資前景研究報告》顯示，2022年約為50%，2023年約為56%。中商產業研究院分析師預測，未來國產化率將不斷增長，2024年將達61%。

數據來源：中商產業研究院整理

8.投融資情況

在綠色能源和新型材料發展的帶動下，中國碳纖維復合材料的下游應用領域逐步擴大，開始在汽車制造、建筑交通等方面布局，并進一步加大了在風電設備領域的產業應用。2023年中國碳纖維行業投融資事件共9起，已披露融資金額約為6.64億元。

資料來源：IT桔子、中商產業研究院整理

二、碳纖維行業發展前景

1.需求量上漲帶動行業發展

近年來，中國碳纖維需求量一直維持穩步上升趨勢，企業和投資機構也紛紛看好碳纖維行業的發展前景，各路資本的大量涌入，為碳纖維行業帶來了刺激效應。同時，碳纖維行業應用領域廣闊，受益于下游風電葉片、航空行業、汽車制造等市場的發展，預計碳纖維需求快速提升。目前我國碳纖維行業正處于爆發增長期，未來碳纖維需求市場增速保持在17%左右，隨著碳纖維隨著諸多資本進入碳纖維行業，碳纖維技術不斷得到突破，需求領域將進一步拓展。

2.風電將帶動碳纖維持續發展

從我國碳纖維行業下游需求量來看，目前對碳纖維需求占比較高的領域是體育休閑與風電葉片，需求量占比分別是30.9%、23.5%。隨著維斯塔斯拉擠工藝專利到期、國內碳纖維快速擴張并持續降本增效、海上風電快速滲透及風機大型化趨勢等多重利好因素疊加，預計國內風電用碳纖維將獲得更大發展空間，持續帶動國內碳纖維需求增長。

3.國內企業大規模擴產，碳纖維行業迎來爆發期

國內碳纖維龍頭大規模擴產，將改變世界碳纖維產能格局。從全球碳纖維企業的后續擴產計劃來看，碳纖維產能擴張主要以中國企業為主。未來幾年國內碳纖維企業擴產計劃總量預計接近30萬噸，但需關注各企業的項目落地性以及落地時間和實際產能，在供給短缺的背景下，率先實現項目落地和產能擴大，并穩定生產的企業將具備明顯的先發優勢，搶占更多的市場份額。